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深圳商报·读创财经记者 陈燕青
日前,优迅医学向港交所递交招股书,拟在香港主板上市,中金公司为独家保荐东说念主。招股书露馅,最近三年公司执续失掉,营销开支高企,近10亿元上市对赌条约高悬。上周,中国证监会向公司发文,条目补充讲明股权变动、核酸检测业务等问题。
招股书露馅,优迅医学是一家以平台为基础的基因科技公司,从事成就及销售临床分子检测仪器、居品及管职业务。
财报露馅,2021年-2023年,优迅医学竣事收入分手为约2.66亿元、5.71亿元、4.68亿元;同时,公司分手失掉2718.1万元、2.52亿元、1.64亿元。
优迅医学指出,净失掉主要归因于:一是预计开支,主要包括销售及分销老本、行政开支及研发老本;二曲直预计开支,主要包括可鬈曲可赎回优先股的公允价值变动。
临床检测办事是优迅医学最主要收入起原。2021年-2023年,公司临床检测办事所带来的收入占总收入的92.1%、97.1%、61.0%。
具体来看,优迅医学的临床检测办事涵盖产前检测、精确肿瘤学及病原检测三方面。
2021年,优迅医学产前检测收入占总收入的51.1%,为最中枢的业务。2022年,公司病原检测收入占比70.7%,取代产前检测成为最中枢的业务。2023年,公司产前检测及精确肿瘤检测孝敬的收入占比分手为43.1%及45.4%。由此不出丑出,最近三年公司最中枢的业务一直在变更。
2021年和2022年,优迅医学病原临床检测办事收入占比拟高,是由于新冠疫情导致的核酸检测需求大增所致。2021年和2022年,优迅医学五大客户中,有4名的采购居品为核酸检测办事。可是,跟着疫情防控放开,2023年该业务收入占比出现大幅下跌。
靠着核酸检测办事,2022年优迅医学的收入同比大增114.66%,可是以前公司的毛利率却独一38.2%。而2021年及2023年,优迅医学的毛利率分手为75.1%、64.7%。
为此,中国证监会条目优迅医学讲明公司核酸检测业务与主生意务的关系性,2023年公司主生意务出现要紧变化的原因、合规性,是否具备可执续预计才调,比肩表讲明公司现存居品或办事的具体类型。
招股书露馅,优迅医学最大的开支为销售及分销老本,而不是研发开支。2021年-2023年,公司研发开支分手为5132.9万元、4193.5万元及4520.5万元,而同时销售及分销老分内别为1.27亿元、1.23亿元及2.15亿元。
具体来看,优迅医学销售及分销老本主若是营销及实际开支。最近三年,该开支分手占公司销售及分销老本的71.8%、64.9%及78.7%。
值得一提的是,优迅医学在融资时与投资东说念主订立对赌条约,若最终未能完成上市,优迅医学需要回购股份。招股书露馅,优迅医学旧年末流动欠债科目前存在9.91亿元的“可鬈曲可赎回优先股”。
也即是说,如果优迅医学未能在2024年内完成上市,公司需滥用近10亿元回购可鬈曲可赎回优先股。可是,截止本年2月末,公司在手的现款及现款等价物仅为6659.7万元,同时流动金钱总值为3.86亿元。不外,优讯医学的流动金钱主要为应收账款。最近三年,公司的应收账款分手为0.84亿元、2.86亿元、3.29亿元。
此外,证监会还条目优迅医学补充讲明,各境内运营实体历次股权变动正当合规的论断性主张,股权转让价钱公允性、订价依据及税费交纳情况;申翌科技2020 年至2021 年先增资再非同比例减资的原因、税费交纳情况及合规性;优迅博睿收购申翌科技的交往价钱、订价依据、支付对价、支付期限及税费交纳情况等。
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